當人形機器人從實驗室走向生產線和校園，一場圍繞“交付”的產業競賽正悄然拉開帷幕。2025年下半年，優必選、宇樹科技、智元機器人等8家企業相繼宣布斬獲千臺級訂單，總金額突破億元門檻。這股“簽單潮”背后，是制造業對招工難、人力成本攀升的焦慮，以及教育行業對新型教學工具的探索。

制造業成為訂單釋放的主力軍。智元機器人與龍旗科技的合作中，近千臺G2機器人被部署至PC和平板產線，替代三班倒、重復勞動崗位。據測算，長三角地區一個一線工人的年綜合成本約15萬元，而機器人雙班運行兩年即可回本。“彈性部署”是人形機器人擊敗傳統機械臂的關鍵——更新任務指令即可換崗，無需重構產線。

這種靈活性正推動制造業重構生產流程。領益智造董事長曾芳勤在學術會議上透露，公司已接下頭部客戶百余臺整機訂單，并與多家機器人企業深化合作。但一線工程師的反饋揭示了現實落差：部分企業雖宣布大額采購，但一線員工對“為何買”“如何用”仍缺乏認知，部分訂單甚至來自股東關聯方，交付計劃模糊。

教育市場則走出差異化路徑。某機器人經銷商介紹，采購普遍采用“POC模式”：先部署1-3臺用于教學展示，再根據反饋決定是否擴量。地方教委通過“以賽促教”批量引入機器人，推動訂單在一線城市釋放。與此同時，展演公司成為小額訂單的重要買家——某企業購入50余臺機器人完成百余場演出，單臺日租價較年初下降三成，折射出市場熱度回調。

交付能力成為產業分水嶺。松延動力創始人姜哲源透露，團隊曾在質檢中發現腳踝關節漏裝銷子，迫使產線調整流程。隨著訂單量攀升，核心零部件供應商出現產能緊張，企業被迫推進多源備貨。目前，其北京工廠月交付能力超200臺，常州工廠一期將于12月達產300臺/月，第三座500臺/月產能的工廠也在籌備中。

資本市場的評估邏輯隨之轉變。投資人李意培指出，2026年融資窗口將收緊，頭部團隊已完成天使輪與A輪融資，下一階段比拼的是產品落地與穩定交付能力。“千臺級訂單”雖能拉高估值，但真實回款與持續復購才是關鍵。加速進化副總裁趙維晨坦言，行業正從“流量紅利期”回歸基本盤，僅靠Demo視頻融資的模式已失效。

價格戰悄然打響。松延動力推出9998元的“小布米”，首批500臺兩天內售罄。姜哲源強調，這不是內卷，而是探索新場景的可能性。加速進化則發布2.99萬元的入門產品BoosterK1，定位具身開發平臺，當天簽下千臺級經銷訂單。星塵智能選擇差異化路徑，將旗艦機S1系列比作“S級豪華車”，同時研發更具成本優勢的子系列，覆蓋中長尾客戶需求。

出海成為新的增長極。智元機器人正構建全球經銷體系，預計2026年海外業務營收占比超30%。姜哲源判斷，隨著宇樹科技推進IPO，行業關注度將再次拉高，交付節奏也將明顯加快。在這場從“拼Demo”到“拼交付”的競賽中，誰能跑通產品、場景與交付的閉環，誰就能在產業化浪潮中占據先機。